| 1 | نماد | سیتا |
| 2 | سرمایه | 1100میلیاردتومان |
| 3 | ارزش بازار فعلی | 19965 میلیارد تومان |
| 4 | ارزش بازار آتی تخمینی | 29000 میلیارد تومان |
| 5 | حاشیه سود خالص فعلی | 98% |
| 6 | حاشیه سود صنعت | 105% |
| 7 | ROE | 76% |
| 8 | p/nav | 45% |
• شرکت سرمایه گذاری سیمان تامین با هدف سرمایه گذاری در صنعت سیمان تاسیس شده است.
• شرکت سرمایه گذاری تامین اجتماعی با 71 درصد مالکیت، سهامدار عمده بشمار می آید.
• عمده سرمایه گذاری های پرتفوی بورسی سیتا در شرکت های سفارس(47 درصد از پرتفوی)، ساروم(14 درصداز پرتفوی)، سصوفی(11 درصد از پرتفوی) و ساوه(10 درصد از پرتفوی) است.
• حمل و نقل و خدمات دریایی ابادان و شرکت ایران سازه از شرکت های غیربورسی با ارزش سیتا هستند.
• سیمان زنجان و سیمان فیروزکوه از شرکت های غیربورسی و سیمانی شرکت سیتا هستند، که به ترتیب ظرفیت اسمی 500 هزار و 1 میلیون تن دارند.
تحلیل nav (میلیارد تومان)
| ارزش روز پرتفوی بورسی | 19012.9 |
| ارزش روز پرتفوی غیر بورسی | 20,750 |
| حقوق صاحبان سهم | 3,120 |
| ارزش دارایی های هر سهم(ریال/سهم) | 38,082 |
| P/NAV | 45% |
دیدگاه خوشبین
- با توجه به عملکرد خوب زیر کارخانجات صنعت سیمان و تقسیم سود خوب در مجامع سالیانه آنها احتمالا شاهد تقسیم سود خوب در این شرکت هستیم.
- بالا رفتن نرخ دلار و افزایش تولیدات سیمان باعث رونق این صنعت شده است که با توجه به رشد آنها شرکت سرمایه گذاری سیمان تامین هم عملکرد خوبی را خواهد داشت.
دیدگاه بدبین
- اگر نرخ دلار کاهشی شود یا صنعت ساخت و ساز در کشور و منطقه دچار رکود شود، انتظار رکود در صنعت سیمان و در نتیجه عملکرد بد در شرکت سرمایه گذاری سیمان تامین خواهیم داشت..
- روند قطعی برق در سال جدید بر تولید محصولات زیرمجموعه های سیتا تاثیر منفی مستقیم خواهد گذاشت و تولیدات کارخانجات سیمانی را کاهش خواهد داد.
- به مشکل خوردن روند صادرات سیمان و رقابت ترکیه با ایران باعث کاهش روند صادرات زیرمجموعه های این شرکت شود.
نتیجه‌گیری
با توجه به رشد شاخص کل بورس در نیمه دوم سال 1401 و همینطور دو برابر شدن نرخ دلار و ثبات قیمت ها در بازار جهانی سیمان پیش بینی می شود شرکت های زیرمجموعه سیتا عملکرد خوبی را در سال 1402 داشته باشند و بر روی ارزش پرتفوی های این شرکت تاثیر مثبت بسزایی خواهند داشت.
زیرمجموعه های غیر بورسی این شرکت هم عمدتا وضعیت خوبی را تجربه می کنند و اتفاقات عجیب که باعث مختل شدن عملکرد آنها شود، دور از ذهن است.
در مجموع با توجه به شاخص P/NAV بسیار مناسب این شرکت و موارد ذکر شده، شرکت سبدگردان سورنا این شرکت را به عنوان یک سرمایه گذاری میان مدت به شما پیشنهاد می کند.
بدون دیدگاه